Что такое дивиденды простыми словами

Дивиденды — это доля прибыли, которую выплачивают акционерам

15 января 2019

1. Что это такое
   1. Условия выплат
   2. Термины
2. Виды дивидендов
3. Сроки проведения выплат
4. Нужно ли платить с дивидендов налоги
5. Выплаты на примере Сбербанка
6. 4 способа купить акции
7. Краткие выводы

Здравствуйте, уважаемые читатели блога KtoNaNovenkogo.ru. Финансы – это неотъемлемая часть нашей жизни, поэтому важно знать о них как можно больше.

В некоторых случаях эти знания позволяют получать пассивный доход со сделанных когда-то инвестиций в будущее.

В этой статье мы проанализируем, что такое дивиденды, какие их виды существуют, нужно ли платить с них налоги и как купить акции для получения выплат.

Пример расчёта дивидендной доходности

Дивидендная доходность — это число, показывающее в процентах сколько вы потенциально заработаете на свои инвестиции. Примерно так же как банковские проценты.

Возьмём для примера акции компании Боинг. Текущая цена акций 211 долларов 63 центов за штуку. Дивидендная доходность 2,68%. То есть если вы купите одну акцию за 211 долларов, то теоретически через год у вас будет 217 долларов 30 центов. Ваш доход составит чуть больше 5 долларов на одну акцию.

Обратите внимание, в отличие от банковских процентов дивидендная доходность — число не постоянное и зависит от текущей цены на акции. Дивидендная доходность падает с ростом цен и наоборот, повышается с их падением.

Дивидендная доходность рассчитывается по простой формуле. Нужно поделить размер выплат на одну акцию на текущую стоимость этой акции.

На нашем сайте есть более подробная и обширная статья с множеством примеров, посвященная дивидендам. Найти ее можно тут.

Похожие записи

• Что такое облигация простыми словами

  Что такое облигации и как они работают. Где можно приобрести бумаги федерального займа. Нужно ли…

• Что такое фьючерс простыми словами

  Зачем нужны фьючерсы? Кто их покупает и продает? Какие виды фьючерсов можно встретить и где…

• Что такое майнинг криптовалюты простыми словами

  Что такое майнинг биткоинов и других криптовалют простыми словами. Зачем нужны майнеры, выгодно ли этим…

Когда и как принимается решение?

Акционерное общество может платить дивиденды по результатам своей работы.

Они подводятся по данным бухгалтерского учета ежеквартально – за первый квартал финансового года, за полугодие, 9 месяцев и год.

На практике выплаты дивидендов производятся, как правило, по итогам работы за год.

Это связано с трудоемкой процедурой перечисления выплат акционерам и с сезонными факторами работы организаций, которые могут повлиять на финансовый результат.

Итак, источник дивидендов – это прибыль общества от хозяйственной деятельности, а форма выплат – денежные средства.

Возможна выплата имуществом компании в случае, если такой способ предусмотрен уставом.

Решение выплатить дивиденды принимает самый главный орган акционерного общества – общее собрание акционеров.

В нем прописывают в обязательном порядке:

• сумму;
• форму выплаты, а если выплата будет не деньгами, то дополнительно устанавливается порядок расчета с акционерами;
• дату, на которую фиксируется состав акционеров – именно эти лица получат доход.

Но мы забежали вперед – сначала совет директоров определяет рекомендуемый размер платежа и дату, на которую определяется перечень акционеров – получателей дивидендов. 

После этого совет директоров собирает общее собрание и уже там владельцы акций общества решат, что сделать с прибылью, направить на развитие АО или выплатить ее полностью или частично.

Дивидендная доходность

Характерная черта фондового рынка России – стабильные, но сравнительно небольшие дивидендные выплаты по акциям крупнейших компаний и низкая доходность АО второго, третьего эшелонов.

Дивидендная доходность акций (англ. dividend yield) — отношение размера дивидендов за год на одну акцию к рыночной цене акции, выражается в процентах.

Доходность по дивидендам отечественных компаний, так называемых «голубых фишек», составляет около 5-10%. Например, при средней стоимости акций ПАО «Газпром» в 150 рублей ежегодные выплаты акционерам составляют 7-8 рублей или около 5%.

Нередко платежи вовсе отсутствуют. Компании, получая прибыль, вкладывают ее снова в бизнес.

Вложения направляются на:

• совершенствование технологии;
• закупку оборудования;
• расширение объемов производства.

Такие инвестиции обеспечивают быструю окупаемость вложенных средств и развитие бизнеса. В результате происходит увеличение курсовой стоимости акций.

Дивидендный подход

Классический пассивный доход — дивиденды с акций. Многие инвесторы, выбирая такую стратегию, совершают одну и ту же ошибку – они стараются подобрать бумаги с наибольшей доходностью. Ориентируясь только на этот показатель, отказываются от хороших вариантов.

А ведь высокую дивидендную доходность могут показывать компании, чья капитализация падает. Тогда инвестор будет зарабатывать на дивидендах, но терять из-за падения котировок акций.

Выход есть: выбирать бумаги, которые не отличаются сногсшибательной дивидендной доходностью, но являются хорошей инвестицией в долгосрочной перспективе.

Вот три компании, которые можно характеризовать, как устойчивые предприятия и чья дивидендная доходность – 3% годовых в долларах США и более:

• Ceneral Electric;
• Exxon Mobil;
• Anheuser Busch InBev.

Эти бумаги имеют перспективы роста и при этом платят хорошие дивиденды.

Еще один способ получить высокую дивидендную доходность — купить паи соответствующего фонда.

Преимущества в том, что фонд сам следит за компаниями с высокой дивидендной доходностью, добавляет и удаляет их бумаги из портфеля (который сильно диверсифицирован), при этом стоимость управления очень низка.

Стоит помнить, что американские компании придерживаются такого негласного правила: дивиденды, как правило, платят те предприятия, которые вышли на этап устойчивого роста.

В период бурного развития компании, как правило, дивиденды не платят. А значит, инвесторы, которые в свой портфель выбирают только бумаги с высокой дивидендной доходностью, лишают себя возможности получить доход от роста капитализации.

Дополнительно ознакомьтесь с кратким видео о понятии дивиденды, что это такое простыми словами:

Что такое дивиденды?

Дивиденды представляют собой часть прибыли организации, которая распределяется между акционерами пропорционально количеству и согласно виду акций, находящихся во владении акционеров.

Дивиденды простыми словами — это выплаты акционерам компании из чистой прибыли данной организации. Размер выплаты отдельно взятому акционеру зависит от суммы акций, которыми он владеет, а также от того, привилегированные это акции или обыкновенные. Таким образом, дивиденды являются источником дохода акционеров. Понятие дивидендов применяется в акционерных обществах (АО), когда дело касается выплаты доходов. Кроме того, распределение прибыли в виде дивидендов осуществляется и в обществах с ограниченной ответственностью (ООО).

Следует отметить, что дивидендами не считаются:

• выплаты некоммерческой организации, направленные на осуществление деятельности, не связанной с предпринимательством;
• выплаты при ликвидации, не превышающие взноса акционера в уставный капитал компании.

Важно: пишется слово дивиденды с двумя буквами «и», так как происходит от латинского слова dividendum — нечто, подлежащее разделу.

Дивиденды принято классифицировать по следующим признакам:

• по периодичности выплат:
  • годовые;
  • полугодовые;
  • квартальные.
• по способу выплат:
  • в денежной форме — традиционный способ;
  • в виде имущества компании — данный способ должен быть предусмотрен Уставом организации.
• по виду акций:
  • обыкновенные — условия выплат определяются советом директоров компании;
  • привилегированные — размер выплат закрепляется Уставом организации, привилегированные акции имеют преимущество в очередности получения дохода перед обыкновенными.
• по размеру выплат:
  • частичные — выплачиваются поэтапно в течение установленного периода времени;
  • полные — единовременная выплата.

Размер дивидендов зависит от размера прибыли АО или ООО, а также от дивидендной политики компании. Прибыль может быть направлена на выплату дивидендов, а может быть реинвестирована в бизнес с целью повышения объемов производства, для закупки оборудования и т.д.

Важно знать! На нашем сайте открылся каталог франшиз! Перейти в каталог…

Обычно часть прибыли используется для выплаты дивидендов, а часть — для реинвестиций. В каких долях будет распределяться доход, решает собрание акционеров. При этом рекомендации по размеру дивидендов устанавливаются советом директоров, и собрание акционеров не имеет права превысить рекомендованный размер.

Что касается конкретных цифр, то доходность по дивидендам крупных российских компаний составляет в среднем 5-10%. Это значит, что, имея одну акцию стоимостью в 100 рублей, акционер получит годовые дивиденды на сумму от 5 до 10 рублей.

Сроки выплат

Законом определяются разные сроки выплат дивидендов для акционерных обществ и обществ с ограниченной ответственностью. В случае с ООО они могут быть прописаны в Уставе компании или определены решением собрания участников общества. При этом Уставом и решением собрания может быть не установлена конкретная дата выплаты. В этом случае дивиденды должны быть выплачены участникам не позднее чем через 60 дней с момента принятия такого решения.

Что касается АО, то срок выдачи дивидендов отсчитывается от даты, на которую определен состав акционеров, и ограничен:

• 10 рабочими днями, чтобы выдать дивиденды по акциям держателям и доверительным управляющим;
• 25 рабочими днями для выплаты иным акционерам.

Согласно закону, АО может не выплачивать дивиденды в следующих ситуациях:

• если на день выплаты общество является банкротом или станет им после выплаты дивидендов;
• если на день выплаты сумма уставного капитала и резервного фонда АО превышает стоимость его чистых активов, а также если ликвидационная стоимость размещенных привилегированных акций превышает их номинальную стоимость.

Налогообложение

Налогом на дивиденды облагаются физические и юридические лица. Ставка данного налога установлена 284 статьей Налогового кодекса. Для физических лиц, которые получают доходы в виде дивидендов, размер ставки зависит от того, является налогоплательщик резидентом РФ или нет. Для резидентов ставка налога составляет 13%, для нерезидентов — 15%. Резидентами, согласно закону, считаются лица, независимо от гражданства, которые провели 183 и более календарных дней на территории России за последние 12 месяцев.

Ставка налога для юридических лиц составляет:

• для российских организаций — 13%;
• для российских организаций, владеющих 50% или большей долей в уставном капитале компании, выплачивающей дивиденды — 0%;
• для иностранных организаций — 15%, если другой размер ставки не предусмотрен соглашением об избежании двойного налогообложения.

Совет: если у вас есть задолженность перед налоговой, но вы не знаете ее размер, можно узнать задолженность по налогам по фамилии.

Какие акции покупать, чтобы получить дивиденды?

Заработок на инвестициях, к которому относится покупка акций, зависит от грамотного выбора компаний, в которые будут инвестированы средства. Приобретая ценные бумаги, следует отдавать предпочтение наиболее стабильным организациям. В случае с российскими компаниями самыми стабильными являются государственные предприятия: «Газпром», «Роснефть», «Сбербанк», «Ростелеком» и т.д. У акций крупных государственных компаний на сегодняшний день самая высокая ликвидность и устойчивость к экономическим кризисам.

Получить более глубокие знания в области заработка на акциях можно на многочисленных бизнес-курсах. Руководители компаний нередко отправляют своих сотрудников на подобные мероприятия в целях профессионального развития. Например, для сотрудников «Сбербанка» был организован проект «Виртуальная школа Сбербанка».

Сохраните статью в 2 клика:

Дивиденды — важное понятие для тех, чей заработок связан с покупкой и продажей акций. Фондовый рынок предоставляет отличные возможности для людей, целью которых является стабильный пассивный доход. Помимо фондового рынка, можно зарабатывать, продавая и покупая драгоценные металлы. Для этого нужно открыть обезличенный металлический счет, который позволяет торговать золотом, серебром и платиной в обезличенной форме.

Каждому бизнесмену будет полезно:

1. Какой прогноз на акции на 2017 год?
2. Акционерное общество — что это такое?
3. Обналичить деньги с расчетного счета ООО — легально и просто
4. В какой срок должны выплатить декретные и какие документы нужно для этого собрать?

Ответ на Ваш вопрос, возможно, находится здесь

• Какие существуют формы для памятников из бетона?
• Где и в чем хранить деньги?
• Что можно узнать по телефону горячей линии Русфинанс Банка?
• Что такое акциз? Налоговые ставки по акцизам
• Бинбанк и способы получения информации о его продуктах
• ВТБ24 — виды карт и способы их оформления

Виды дивидендов

Они классифицируются по определенным признакам:

1. по периодичности выплат:
   1. один раз за финансовый год – финальные,
   2. несколько раз в год – промежуточные;
2. по форме выплат:
   1. денежный эквивалент,
   2. акции,
   3. др. имущество компании;
3. по виду акций:
   1. обыкновенные,
   2. привилегированные (форма, периодичность, условия выплат прописаны в Уставе компании).

Сроки проведения выплат

Период, в течение которого компания должна выплатить дивиденды после соответствующего решения собрания, зависит от формы собственности этой компании. Это регламентируется на законодательном уровне:

1. ООО (общество с ограниченной ответственностью) – в течение 60 дней. Иной срок может быть принят на общем собрании или закреплен в Уставе (но не более 2 месяцев) (п. 3 ст. 28 Федерального Закона (ФЗ) № 14-ФЗ);
2. АО (акционерное общество) – в течение 10 дней с даты закрытия реестра держателям акций и доверительному управляющему, в течение 20 дней – остальным акционерам (ФЗ № 208-ФЗ, ст. 42, п. 6).

Нужно ли платить с дивидендов налоги

Как мы уже выяснили раньше, дивиденд – это часть чистой прибыли. Законодательством РФ установлено, что все доходы юридических и физических лиц должны облагаться налогом.

Как это происходит на практике:

1. по итогам календарного периода, выбранного для выплаты (год, 6 месяцев, квартал), по данным бухучета коммерческой организации вычисляется полученная чистая прибыль;
2. проверяется наличие условий, разрешающих выплату (рассмотрены в статье ранее);
3. на собрании акционеров (дольщиков) принимается решение о выплате (форме, порядке, сроках);
4. с рассчитанных дивидендов удерживается налог:
   1. с физических лиц: 13 % с граждан РФ, 15 % — с иностранцев (ст. 224 Налогового Кодекса (НК) РФ),
   2. с юридических лиц: 13 % с российских резидентов, 15 % — с иностранных (ст. 284 НК РФ).

Вывод: физ. лицу, получившему дивиденды, самостоятельно уплачивать НДФЛ (по декларации 3-НДФЛ) не нужно.

Краткие выводы

Дивиденды – это доход от инвестиций. Покупка акций или долевое участие в хозяйственной деятельности коммерческой компании – это способ получения дивидендов.

Имея определенные знания в сфере экономики и финансов, и вложив некоторый капитал в какую-либо компанию, можно иметь стабильный доход в описанной выше форме. Другое дело, что если бы все было так просто, то все только и жили бы на дивиденды, но это, к сожалению, не так.

Если вы хотите узнать больше про финансы и законы экономики, читайте наш блог!

Удачи вам! До скорых встреч на страницах блога KtoNaNovenkogo.ru

Вам может быть интересно

Прибыль и ее разновидности — валовая, чистая, маржинальная, операционная, нераспределенная и другие виды прибыли

Что такое диверсификация простыми словами

Что такое капитализация процентов вклада, компаний, криптовалют

Налоги — что это (определение), их назначение, виды, функции и контроль уплаты налогов

Что такое фьючерс простыми словами

Что такое рентабельность и как это связано с эффективностью — формула расчета рентабельности продаж

Что такое рассрочка (на товары, услуги, квартиры) и выгодны ли карты рассрочки

Что такое вексель простыми словами

Что такое лизинг

* Нажимая на кнопку «Подписаться» Вы соглашаетесь с политикой конфиденциальности.

Подборки по теме

• Вопросы и ответы
• Использую для заработка
• Полезные онлайн-сервисы
• Описание полезных программ

Использую для заработка

• ВоркЗилла — удаленная работа для всех
• МираЛинкс — платят за размещение статей на своем сайте
• ГоГетЛинкс — монетизация сайтов
• Анкетка — платят за прохождение тестов
• Etxt — платят за написание текстов
• Кьюкоммент — биржа комментариев
• Поиск лучшего курса обмена
• Platov — выгодный обменник
• МоеМнение — бонусы за прохождение опросов
• Бинанс — надёжная биржа криптовалют
• ВкТаргет — заработок в соцсетях (ВК, ОК, FB и др.)

Рубрика: Отвечаю на частые вопросы

Определение на 2018 год

Чтобы понять, что такое дивиденды, нужно разобраться, откуда они берутся и почему. Каждая компания или предприятие владеет имуществом на определенную сумму. Например, на балансе всем известного Google располагается один миллиард долларов.

На эту сумму компания выпускает акции. Каждый, кто успел приобрести ценные бумаги, считается ее акционером и может начать зарабатывать на этом. Это можно назвать пассивным доходом.

Многие состоятельные люди предпочитают вкладывать свои капиталы в акции перспективных и развивающихся компаний, и всего за год их прибыль с лихвой перекрывает первоначальные растраты.

Поэтому самое простое объяснение дивиденда – это определенная доля прибыли компании, которая распределяется между акционерами, пропорционально доли купленных ими акций. Как правило, сумма выплаты рассчитывается в конце квартала, полугодия или года (что чаще всего) и имеет форму денежного эквивалента. Допускается получение дивидендов в качестве новых акций или ценного имущества.

Решение о зачислении процентов прибыли принимается на общих сборах акционеров. В некоторых случаях такие выплаты нецелесообразны и деньги вкладываются в дальнейшее развитие бизнеса или расширение его мощностей.

Ценные бумаги – это один из способов притока финансов в бизнес. Они бывают:

1. Простые – львиная доля всех акций компании. Их стоимость одинакова и все владельцы получают равные дивиденды от них. Важный нюанс – такой тип бумаг дает только право на выплату и на процент от имущества в случае ликвидации предприятия.
2. Привилегированные обладают большим количеством преимуществ. Их владелец имеет возможность прямого участия в функционировании компании, его голос учитывается на общих сборах, дивиденды выплачиваются из сегмента чистой прибыли в первую очередь.

Покупка акций с последующими выплатами – перспективное дело, но рискованное. Ни одно предприятие не застраховано от падения рейтинга, что на экономическом рынке ведет к обесцениванию бумаг.

Дивидендная политика

Углубляясь в тему выплат за владение акциями предприятия, нельзя упускать важный момент – его дивидендную политику. Этому явлению можно дать два экономически верных определения:

1. В общих масштабах это принятый механизм распределения части дохода между владельцами акций, пропорционально количеству приобретенных ими ценных бумаг.
2. Узкопрофильный вариант подразумевает распределение прибыли среди акционерного общества.

Цель дивидендной политики – это оптимизация соотношения прибыли и расходов, а также повышение рейтинга компании и ее рыночной стоимости. Такие мероприятия формируют инвестиционную привлекательность организации, способствуют привлечению капиталов в бизнес и увеличивают долю дивидендов.

Правильно подобранная политика способна увеличить спрос на акции в разы, а размер выплаты хорошо отражает текущее положение дел предприятия. Перед акционерами всегда стоит важный вопрос, определяющий дальнейший курс компании, — как поступать с прибылью. Есть лишь пара возможных путей:

• распределить весь доход между владельцами ценных бумаг в качестве дивидендов;
• реинвестирование прибыли для развития фирмы.

Последнее считается оптимальным способом привлечения новых инвесторов и ресурсов.

Приемлемый вариант дивидендной политики зависит от:

• ликвидности компании;
• законодательной базы;
• финансовой стабильности;
• экономических прогнозов на развитие фирмы.

Выплаты не происходят, если компания понесла убытки, так как вся последующая прибыль будет уходить на погашении долгов. Формирование аппарата выплат происходит по такому алгоритму:

1. Оценивание всех основных факторов, влияющих на дивидендную политику.
2. Выбор оптимального метода и механизма распределения средств.
3. Разработка аппарата, согласно выбранному типу политики.
4. Определение суммы дивидендного выхода – количество дивидендов, приходящихся на одну единицу акции.
5. Прогноз на эффективность и оценка результата выбранного курса.

К основным факторам из первого пункта причисляют:

• правовую сторону вопроса;
• пути поддержания достаточного уровня ликвидности;
• обеспечение финансовой основы для дальнейшего расширения фирмы;
• удовлетворение интересов членов акционерного общества;
• определение соотношения собственного баланса и привлеченного капитала.

Традиционно разделяют три основных подхода к формированию действенной дивидендной политики:

1. Консервативный, где подразумевается ставка на стабильно высокие темпы развития компании. К недостаткам можно причислить нефиксированную сумму дивидендных выплат и их полную непредсказуемость в угоду обеспечения полной финансовой устойчивости предприятия. Такая политика актуальна на первых этапах развития организации и со временем теряет свою эффективность.
2. Компромиссный вариант по праву считают наиболее действенным. При таком раскладе наблюдается стабильный уровень инвестиций без каких-либо перепадов. Главным недостатком считается фиксированная минимальная сумма дивиденда, которая с течением времени не меняется. Такая иллюзия стабильности приводит к снижению инвестиционного интереса и падению рейтинга компании.
3. Агрессивные варианты преследуют две цели: либо политику неизменного коэффициента выплат, относительно прибыли, либо метод регулярного повышения суммы дивидендов. Эти методики не подходят для малого и бизнеса с низким рейтингом – их могут позволить только процветающие предприятия.

Зачем нужны

Для любой компании своевременный выпуск акций – лучший метод привлечения дополнительного капитала для расширения и укрепления бизнеса. Для владельца акций успешной организации – это хороший способ дополнительного (или даже основного) заработка.

Но высокая стоимость ценных бумаг и их выпускаемое количество не дает права делать успешные прогнозы по поводу дел компании. Нередко за стремительным успехом следует не менее стремительное падение, что влечет за собой обесценивание портфелей акционеров.

Сумма дивидендных выплат часто бывает неоднозначной и может меняться под влиянием внешних и внутренних факторов предприятия. Так зачем тогда люди идут на риск и покупают акции?

Этому есть несколько причин:

1. При разумном выборе организации для инвестирования акционеры получают хороший доход во время распределении прибыли.
2. Риск часто бывает оправдан. За последние двадцать лет ценные бумаги успели зарекомендовать себя, как хороший способ сохранения и преумножения денег. Сегодня купленная единица акции стоит тысячу рублей, а завтра ее можно продать за пять.
3. Это открывает доступ к торговле на фондовой бирже. Стоимость бумаг ежедневно колеблется, и при правильных и уместных сделках можно за короткий срок ощутимо приумножить свой бюджет.

Как используются

Согласно Гражданскому кодексу РФ, дивиденды – это не что иное, как часть бухгалтерской прибыли. В случае недостаточного количества вырученных денег за последний период времени, допускается выплата из счетов резервного капитала или специально созданного фонда.

Со стороны компании ценные бумаги необходимы для:

• повышения ее инвестиционной репутации;
• обеспечения необходимой финансовой базы;
• расширения и укрепления позиций фирмы.

Для акционера покупка акций – это практически всегда желание получить доход (дивиденды).

Несмотря на периодические финансовые кризисы, фондовый рынок продолжает расти, а значит, приобретение бумаг – это долгосрочная перспектива дохода.

Нередко новички становятся незадачливыми инвесторами с убытками, превышающими прибыль. Отчасти это потому, что они нацеливаются на быстрый результат и не готовы ждать.

Прибыль от дивидендов станет эффективным оружием, если акционер готов ждать – и ждать долго. Порой, чтобы выйти на чистый и серьезный доход требуется десятилетие.

Такие суммы не берутся из воздуха – их основной составляющей является результат экономических поражений менее удачливых инвесторов на фондовой бирже.

Эксперты в области торгов акциями советуют вкладываться в привилегированные ценные бумаги – они чаще всего обеспечивают финансовых успех своим инвесторам. А за основной аргумент при выборе компании стоит взять дивидендную доходность по акции. В России ее процент довольно мал и колеблется в пределах 10-15%. Но этот показатель не отражает политику всех организаций. На рынке есть фирмы, выплачивающие серьезные суммы, хоть их и мало.

Также важно то, что такой вид прибыли облагается обязательным налогом.

При сотрудничестве с ПИФ налоговые взыскания погашает управляющая компания. Такой вид заработка имеет несколько вариантов:

1. Непосредственный доход от процента – дивиденды.
2. Рост стоимости активов инвестируемой фирмы.
3. Перепродажа пая.

Любой из методов увеличения денег с помощью дивидендов – прибыльный, если серьезно подходить к делу и быть экономически образованным.

Подробное определение можно получить из данного видео.

Дивидендная доходность – это показатель, который важно хорошо понимать трейдеру, планирующему разбавить свой инвестиционный портфель дивидендными акциями. Это соотношение размера дивидендов за акцию, выплачиваемых компанией ежегодно к стоимости её акции. Вообще, акции такого рода, при их умелом использовании способны помочь значительно приумножить прибыль при небольших рисках. Сейчас мы вкратце рассмотрим особенности таких акций и важность дивидендной доходности в выборе бумаг для инвестирования.

Дивидендные акции: стоит ли вкладываться?

Однозначно стоит, если трейдер желает сделать ставку на стабильность. Причина выгоды таких вложений в том, что позволить себе выплачивать дивиденды могут только зрелые, устоявшиеся и стабильно успешные компании, которые уверены в своей рентабельности. А это, в свою очередь, гарантия сохранности инвестиций для каждого, кто решит приобрести акции такой компании.

Кроме того, обычно такие компании увеличивают размер дивидендов ежегодно, что предоставляет хорошие перспективы для стабильного роста прибыли.

Тут стоит сделать оговорку: прибыль от инвестирования в дивидендные акции – дело не быстрое, особенно если ожидается ощутимый прирост капитала. Заработать хорошее состояние, приобретая такие акции возможно, но для этого потребуется несколько лет.

Если трейдера не пугает долгая игра, то дивидендные акции – крайне выгодный и перспективный вариант. Но прежде чем инвестировать, стоит разобраться в некоторых важных характеристиках таких акций.

Дивидендная доходность простыми словами

Как уже упоминалось, дивидендная доходность – это соотношение размера годовых дивидендов и курса акций компании. Её легко рассчитать самостоятельно, зная размер дивидендов, которые выплатила компания за предыдущий год на свою акцию и текущую стоимость её акций.  Для расчёта, дивиденды на акцию необходимо разделить на её текущую стоимость и умножить на 100%.

Так ли важен показатель?

Мнения касательно важности дивидендной доходности акций для их выбора в качестве инвестиционного инструмента довольно противоречивы. Некоторые трейдеры полагают, что текущая цена акции значительно важнее, чем её доходность. И в некотором смысле, в ряде случаев это действительно так. Например, если цель трейдера – краткосрочная прибыль на перепродаже акций, то для него показатель доходности не имеет практически никакого значения.

Однако если инвестирование в дивидендные акции происходит в долгосрочной перспективе, показатель доходности выходит на первый план. Почему?  Понять это будет проще, если разобраться, о чём говорит потенциальному инвестору этот показатель.

Если акции компании на данный момент имеют низкую дивидендную доходность, это может говорить о том, что в данный момент они переоценены, и благоразумный трейдер предпочтёт не приобретать или избавиться от таких акций. С другой стороны, в будущем ситуация может измениться, и дивиденды могут стать больше, но такое мышление рискованно.

Если же, напротив, показатель доходности акций компании высок, это говорит о неоцененности акций. Значит, эти ценные бумаги имеют хорошие перспективы, и уже сейчас позволят получать высокие дивиденды. Правда, и в этой ситуации есть риск, что со временем размер дивидендов уменьшится.

Отсюда можно сделать простой вывод – если трейдер нацелен на долгосрочное инвестирование, ему необходимо учитывать показатель доходности и приобретать акции, имеющие высокие показатели. Если же его цель – краткосрочное инвестирование и перепродажа, основное внимание при выборе стоит уделять текущей стоимости акций компании на рынке.

Научиться техникам осознанной торговли на фондовом рынке, мудро выбирать ценные бумаги и другие финансовые инструменты можно в Школе трейдинга Александра Пурнова. Опытный практикующий наставник поделится работающими методиками и эффективными стратегиями в рамках обучающего курса.

Читайте также:

• Выгодно ли торговать золотом?
• Риски торговли опционами: ЗА и ПРОТИВ
• Сериалы о трейдинге, что посмотреть для мотивации
• Как не попасться на удочку более опытных трейдеров

Что такое дивиденды

Трудно поспорить с тем, что каждый из нас хочет помимо основного, получать пассивный доход и при этом не тратить огромное количество сил и энергии. Если же самостоятельно не хватает времени, либо же опыта, тогда смело можно сделать ставку на доверительное управление, и задействовать независимого финансового консультанта, который среди разных направлений распределения ваших средств, сделает ставку и на дивиденд. Желая получить дивиденд, стоит для себя обозначить, как трактуется этот термин. Сразу скажу, что часто мы используем 2 значения: официальное и распространенное:

1. Дивиденд — это определенная часть прибыли предприятия, на которую рассчитывает акционер по итогам финансового периода.
2. Дивиденд — это не частые выплаты, которые приносят пакеты акций различного номинала.

Эпоха дивидендов начала активно внедряться в 90-ые годы, когда многие государственные заводы, фабрики и комплексы проходили процедуру приватизации, а значит, пакет акций можно было купить всем желающим. Сегодня практика популярна во многих странах, а исключения составляют размеры дивиденда.

Доход за счет дивидендов

Говоря о выплате дивидендов, не стоит рассматривать этот способ, как единственный ключевой, позволяющий получить солидный доход, ведь, по сути, доход за счет дивидендов представлен в 3-х основных направлениях:

• Регулярные выплаты со стороны компании, в которой вы акционер;
• Разница на курсе. По сути, вы покупаете акции, часть вкладываете в саму компанию, часть — выводите на рынок и продаете по более выгодной цене;
• Вы покупаете акции и сразу их продаете, оценивая стоимость и среднюю доходность на каждой акции, представленной на бирже, а уже тот, кто у вас купил, будет получать дивиденд.

Как начисляются дивиденды

Я уже говорила, что принципиальная разница в начислении лежит в том сегменте, что для владельцев обычных акций размер дивидендов определяется по долевому участию, для тех, у кого на руках привилегированные акции — он стабильный и фиксированный. Фактически, выгодно выбирать портфельные инвестиции, но при этом лучше делать ставку сразу на несколько проектов. Отмечу, что все начисления проводятся исключительно только по результатам работы определенного периода и опираются на стандартные математические формулы: все, что заработано, минус налог, минус фиксированные выплаты дивидендов ВИП-клиентам и затем пропорциональные начисления обычным акционерам.

Важный момент: решения об оплате дивидендов не принимаются в судебном порядке, то есть даже, если компания или акционерное общество их не выплатили, получить денежное вознаграждение через суд невозможно. Но при этом в случае ранее принятого решения советом акционеров о выплате дивидендов, и в случае, если оно не реализовывалось, необходимо подать иск на взыскание такой задолженности, но только при условии, что не прошло 3 года с момента того, как выплаты не были произведённые.

Порядок премиального распределения

В случае если вы владеете премиальными акциями, тогда можно рассчитывать, что страховые выплаты будут возмещены вам, если компания окажется банкротом и официально прекратит свое существование. С одной стороны — защищают ваши вложения, с другой, будем реалистами: процедура банкротства в нашей стране настолько длинная, что получить выплаты на руки сложно и иногда даже не реально.

Плюс, если компания выходит за год в прибыль на «зеленую линию», выплаты будут в любом случае. Первыми в расчете на дивиденд — владельцы именно привилегированного пакета.

Величина премий

Для тех, кто уже открыл для себя, что такое инвестиции, и решил приобрести акции компаний, важным станет момент, что выплата и размер дивиденда не фиксированным, и он может меняться от одного периода к другому с учетом эффективности работы компании. Величина премий стабильная только для владельцев привилегированных акций, а те, у кого на руках обычные, могут до конца не знать, сколько в итоге получат. Говоря о наиболее типичных факторах, которые влияют на выплаты дивидендов, выделяют:

• Размер чистой прибыли компании за отчетный период;
• Эмиссия акций обычного и привилегированного сегментов;
• Количество акционеров;
• Выпускалась ли новая партия акций и выводилась ли она на рынок;
• Перспективы дальнейшего развития.

Налоговой сбор

Дивиденд, пусть он и не настолько большой для среднего акционера, поскольку является чистой прибылью, поддается налогообложению. В частности, этот процесс координирует Налоговый Кодекс РФ, а именно его вторая часть. Перелистывая скучную книгу, обозначу, что налог начисляется по-разному, в зависимости от того, компания, в которой у вас акции находится в России или за ее пределами.

1. Если же компания, которая выплачивает дивиденд, зарегистрирована и ведет деятельность за пределами РФ, акционер платит 13% налога на прибыль самостоятельно.
2. Если компания с «отечественной пропиской», тогда вы получаете дивиденд, как уже чистая прибыль, компания уплачивает 13% с вашей прибыли самостоятельно.

Отмечу, что еще пару лет назад налог был меньше и составлял всего 9%, и о выплате дивидендов говорили как о том, что является достаточно рентабельным. Для юридических лиц, которые получают дивиденды, налоговая ставка аналогичная и составляет 13%.

О выплате нужно сообщать, тем более, что некоторые акции продаются настолько публично и открыто через банки или филиалы компаний, что скрыть это не возможно.

Хотя сложно сдержать негодование, когда компания заплатила тебе 5% прибыли, из которых 13% ушло на налог. Заполняя годовую налоговую декларацию, обязательно внесите эти моменты выплат в нее, чтобы избежать неприятных моментов с законом.

Календарь дивидендов 2018 Российских компаний

Думаю, не удивлю вас, если скажу, что к выплате дивидендов хотят приблизиться многие, и делают ставку именно на отечественный сегмент компаний. Удобно: регулярно начисляется прибыль, и при этом мы уверены в поддержке отечественного бизнеса. Обозначу, что сегодня наиболее прибыльными направлениями считают не только нефтегазоперерабатывающую сферу, но еще телекоммуникационные компании и энергетический комплекс, а также финансовые учреждения.

Каждая компания имеет свою, строго обозначенную эмиссию акций, и поэтому иногда выгодно вкладываться на самом старте работы, иногда — немного повременив, пока предприятие станет на ноги и «раскрутится». Для удобства определения дат инвесторами, когда ожидается профит вкладчикам в разных компаниях, имеется множество мониторингов — фактически сборной онлайн-ресурс, где можно увидеть список компаний и то, сколько сейчас оцениваются акции. Традиционно уточнения сроков выплат дивиденда, происходит с учетом таких граф:

• Сектор компании;
• Временной период — год, квартал, полугодие;
• Тикер;
• Можно подобрать вариант по предстоящим или утвержденным дивидендам. Это удобно, когда инвестор хочет обеспечить себе выплату с учетом времени и уровня стабильности.

Для тех, кто привык покупать акции и сразу торговать ими на бирже, выигрывая на разнице курса, актуальными станут ммвб котировки, а кроме этого рекомендую обращать внимание на 2 важных индекса:

• Индекс стабильности дивидендов — учитывается, насколько регулярно компания выплачивает прибыль, и имеются ли показатели прироста прибыли;
• Дивиденды на акцию — то есть, какой дивиденд начисляется на 1 акцию в портфеле той или иной компании.

Тут стоит думать о выплате дивидендов наперед, и оценивать рентабельность покупки, как обычной, так и привилегированной. Плюс, пользуясь онлайн-ресурсами калькуляторами дивидендов, всегда обращайте внимание на такие показатели:

1. Цена акции на закрытие;
2. Размер дивидендной доходности;
3. Последний день покупки акций;
4. Дата закрытия реестра под дивиденды.

С момента покупки акции до начисления дивиденда должно пройти не менее 25 дней. По сути, подобный принцип использует и государство, когда предлагает нам купить у него облигации, а далее мы подгадываем максимально удачный вариант по времени для продажи.

Дивиденд — это не просто фантастическая возможность ни за что получать выплаты, а, прежде всего, это инвестиции в акции, которые приносят доход: либо же происходит капитализация процентов, либо же регулярная выплата доходности. Финансовые эксперты такой вид не называют излишне рискованным, но и особо доходным назвать его также нельзя. Именно поэтому рационально делать ставку на несколько параллельных вложений: и по сумме, и по срокам, и по видам деятельности компаний, чтобы и риски минимизировать, и как бы регулярно получать прибыль. Плюс, стоит понимать, что с одними и теми же акциями, можно работать по-разному для того, чтобы увеличивать свой доход.

Традиционно желаю вам, чтобы о выплате дивидендов вы знали не понаслышке, а регулярно и стабильно получали неплохой профит с разных отечественных и иностранных компаний.

Подписывайтесь и всегда будьте в курсе последних новостей:

1. Канал Телеграм
2. Чат Телеграм
3. вКонтакте